Zavarovalna skupina Sava lani s kar 56,4 milijona čistega dobička

Navkljub povečanim tveganjem v povezavi z dodatnimi negativnimi vplivi na poslovanje zaradi pandemije koronavirusa je Zavarovalna skupina Sava po nerevidiranih rezultatih lani ustvarila izjemnih 56,4 milijona evrov čistega dobička in je bil za 12,3 odstotka višji od predlanskega ter s tem presegel tudi načrtovani dobiček. Skupina je lani ustvarila 679,7 milijona evrov kosmatih premij, kar predstavlja 13,6-odstotno rast. Donosnost lastniškega kapitala je dosegla 13,3 odstotka in za 1,3-odstotne točke presega ciljno donosnost iz strategije za obdobje 2020-2022.

Desetmilijonski enkratni učinek Vite

Rast premij izvira iz življenjskih zavarovanj v Sloveniji (53-odstotna rast), kjer je skupina rasla predvsem zaradi prevzema Vite, premoženjskih zavarovanj v Sloveniji (8-odstotna rast), pozavarovanj (18-odstotna rast) in življenjskih zavarovanj v tujini (9-odstotna rast), medtem ko so premoženjska zavarovanja v tujini zbrala za 6 odstotkov manj premije kot predlani. Čisti stroškovni količnik skupine se je glede na predhodno leto izboljšal za 2,1 odstotne točke, na kar je pomembno vplivala vključitev Vite v skupino (skupina je ustvarila prihodek enkratne narave iz pozitivne razlike med nakupno in pošteno vrednostjo pridobljenih neto sredstev v višini 9,9 milijona evrov), pa tudi rast prihodkov v večini segmentov in ukrepi za optimizacijo poslovanja, ki jih je skupina sprejela za ublažitev negativnih vplivov covida-19 na poslovanje, pojasnjujejo v Savi.

Kosmate škode premoženjskega odseka v Sloveniji so se znatno znižale, predvsem na avtomobilskih zavarovanjih kot posledica manjše škodne pogostosti. Je pa leto 2020 zaznamovalo okrepljeno škodno dogajanje v pozavarovalnem odseku, na kar je vplivalo predvsem povečanje večjih škod, med njimi v pomembni meri iz naslova pandemije covida-19. Na izid leta 2020 so škode zaradi covida-19 v tem segmentu vplivale v višini 10,8 milijona evrov. S pandemijo je povezano tudi povišanje čistih odhodkov za škode pri FOS-poslih, kjer je skupina oblikovala škodne rezervacije za morebitne stroške obrambe in škode zaradi negotovosti v povezavi z novo sodno in regulatorno prakso pri sklenjenih zavarovanjih na trgih Republike Irske in Velike Britanije v zvezi s kritjem izpada dohodka zaradi posledic pandemije v okviru premoženjskih zavarovanj. Iz tega naslova je konec leta 2020 skupina oblikovala rezervacije v višini 6,4 milijona evrov.

Lansko leto je bilo kot posledica pandemije posebno tudi z vidika izplačevanja dividend zavarovalnic. Tako Sava Re v letu 2020 ni izplačala, pa tudi ne prejela dividend hčerinskih družb, katerih regulatorji so priporočili zadržanje dobičkov. Poleg tega je matična družba Sava Re, ki izvaja dejavnost pozavarovanj, beležila povečan obseg škod povezanih s covidom-19. Zaradi navedenega je družba v letu 2020 ustvarila negativen nerevidiran rezultat v višini 11,0 milijonov evrov, medtem ko je skupina dosegla rekordne rezultate. Kljub temu se je kapitalska moč največjih hčerinskih družb povečala zaradi ustvarjenih dobičkov tako v letu 2019 kot 2020, kar bo ob sprostitvi omejitev izplačevanja dividend in znižanju tveganj zaradi škod, povezanih s covidom-19, omogočilo izplačilo dividend matični družbi. Kljub negativnemu vplivu na rezultat obvladujoče družbe pa zadržanje izplačila dividend hčerinskih družb ni vplivalo na solventnost Sava Re, ki ostaja na visoki ravni. O predlogu delitve bilančnega dobička Save Re bo nadzorni svet odločal med potrjevanjem revidiranih izidov za leto 2020 ob hkratnemu upoštevanju priporočil Agencije za zavarovalni nadzor.

Donosnost naložbenega portfelja je v letu 2020 znašala 1,6 odstotka in je za 0,2 odstotne točke nad načrtovano. Portfelj, ki je v pomembni meri sestavljen iz državnih in poslovnih obveznic z visokimi bonitetnimi ocenami, uspešno kljubuje nihanjem na finančnih trgih. Ključni cilj naložbene politike skupine je namreč ohranjati nizko cenovno nihajnost in visoko varnost sredstev, namenjenih pokrivanju obveznosti iz zavarovalnih pogodb, ter vzdrževati visoko likvidnost in razpršenost tveganj.

Rasli v Sloveniji, Severni Makedoniji in pri pozavarovanjih

Skupina Sava je zelo dobro poslovala v Sloveniji, kjer se je s 483 milijoni evrov premije okrepila za 16,4 odstotka in tudi brez Vite bi bila rast solidnih 4,7 odstotka. Sava pokojninska družba je imela lani za 12,6 milijona evrov vplačil ali 5,1 odstotka več kot predlani, tudi družba za upravljanje Sava Infond je povečala obseg sredstev v upravljanju za 8,6 odstotka, na 409,2 milijona evrov. Skoraj desetino več premij so s 13,9 milijona evrov zbrali še na Kosovu, padce zavarovalnih premij pa so imeli v Srbiji, na Hrvaškem, v Črni gori in pa v Severni Makedoniji, a v slednji so imeli z 72,8 milijona evrov rast vplačil pokojninskih sredstev, saj je tam dodatno pokojninsko zavarovanje obvezno. Na pozavarovalnem delu so s 106,8 milijona evrov premij imeli 18,3-odstotno rast poslovanja.

"Covid-19 in Vita sta najbolj zaznamovala naše lansko poslovanje. K rasti prihodkov je veliko prispevalo, da je zadnjih sedem mesecev leta v naše poslovanje že bila vključena življenjska zavarovalnica Vita, tudi skoraj deset milijonov evrov razlike med pošteno in nakupno vrednostjo smo pripisali. Kar nekaj pozitivnih premikov je bilo tudi pri Zavarovalnici Sava, uspešni smo bili na pozavarovalnem delu, še najbolj pa se nam je pandemija poznala pri pobranih premijah na trgih držav nekdanje Jugoslavije, a smo ponekod zavestno šli v nižanje premij in čiščenje našega zavarovalniškega portfelja, še posebej na Hrvaškem in po prevzemu Ergo zavarovalnice," je na današnji virtualni novinarski konferenci pojasnil Marko Jazbec, predsednik uprave Save Re in dodal, da je pandemija povzročila več stroškov oziroma oblikovanja rezervacij na področju pozavarovanja in pri finančnem delu njihovih naložb. Prednost pa je bila v nižjih škodah pri avtomobilskih zavarovanjih, je pa še nekaj nejasnosti ali bo njihov pozavarovalniški del moral kriti del izpada prihodkov podjetij iz anglosaških držav, zato so lani oblikovali 10,8 milijona evrov dodatnih rezervacij.

Krepili bi trge ter določene posle

Ko bo Vita letos v celoti vključena v rezultate Save Re, bodo življenjska zavarovanja v Sloveniji prispevala okrog četrtino vseh prihodkov. "V kolikor se bo pokazala priložnost, da bi s kakšnim prevzemom povečali našo prisotnost na področju pokojninskih zavarovanj in tudi pri upravljanju premoženja, bi to storili, a ne za vsako ceno. Res je, da nam od nekdanjih držav Jugoslavije manjka le trg BiH, kjer smo že imeli ponudbe, a trenutno nismo v nobenem konkretnem prevzemnem postopku, saj moramo v zadnjih letih že kupljene družbe še dobro konsolidirati. Smo pa z Zavarovalnico Triglav lastniki Diagnostičnega centra Bled, kateri naj bi v naslednjih treh letih zgradil tudi novo bolnišnico v Ljubljani, in ki je lani imel petino manj prihodkov, a po pandemiji se bodo verjetno tudi pri njih trendi obrnili navzgor," pa sta dejala Jazbec in Jošt Dolničar, član uprave Save Re in nekdanji nadzornik v Diagnostičnem centru Bled.

Glede morebitnega izplačila dividend letos, pa je Marko Jazbec povedal, da še čakajo na ustrezna navodila slovenskega (in evropskega) regulatorja, da pa se z njimi nihče ni o tej temi posvetoval, je pa zmeren optimist, da bo za razliko od lani letos dividende delničarjem Save Re do konca leta le možno izplačati, še posebej, če bo pandemija uspešno premagana in bo tej sledilo hitro gospodarsko okrevanje. AZN do 30. septembra letos ne priporoča izplačila dividend, le izjemoma, če se ne ogrozi solventnosti in likvidnost izplačevalca dividend, je pa namero izplačila treba AZN sporočiti vsaj mesec dni vnaprej.